¿Hay algún libro sobre el uso de la deuda para invertir en acciones?

Answer 1

Utilizo deuda para invertir, pero le recomiendo que no lo haga en el mercado de valores. ¿La razón?

Hay algo en los mercados financieros llamado volatilidad.

La volatilidad se refiere a la cantidad de incertidumbre o riesgo sobre el tamaño de los cambios en el valor de un valor. Una mayor volatilidad significa que el valor de un valor puede extenderse potencialmente en un rango más amplio de valores. Esto significa que el precio de la seguridad puede cambiar drásticamente en un corto período de tiempo en cualquier dirección. Una volatilidad más baja significa que el valor de un valor no fluctúa dramáticamente, sino que cambia de valor a un ritmo constante durante un período de tiempo.

El problema con el mercado de valores, tomemos la bolsa de valores estadounidense S & P500, es que tiene una volatilidad media-alta, lo que significa que existe un riesgo medio-alto de que perderá parte / todo / parte de su inversión.

Tomemos la crisis financiera de 2008, si hubiera utilizado deuda para invertir en el mercado de valores, habría perdido ~ 36% de su inversión y le debería el capital al acreedor.

Esta es una curva que representa el riesgo y el rendimiento de la cartera con varias divisiones de bonos y acciones. Esto debería darle una idea de qué inversiones son de riesgo bajo, medio y alto.

Como puede ver, cuanto mayor es el riesgo, mayor es el rendimiento. Como se endeudó para invertir, debe apuntar a inversiones de bajo riesgo que podrían ser bonos del gobierno.

Actualmente, el bono del gobierno de los EE. UU. A 10 años ofrece ~ 2.4% de interés con el pago del principal garantizado al vencimiento del bono, lo que podría hacer una buena inversión de bajo riesgo, pero en su caso debe considerar otros factores que son:

1. Tasa de interés del préstamo
2. Costos (tarifas de transacción, otros cargos)
3. Nivel de riesgo de inversión
4. Retorno de la inversión

En un escenario ideal, si pudo obtener un préstamo sin intereses y solo está obligado a pagar el principal con costos bajos. Esto sin duda sería una buena inversión para los bonos del gobierno de EE. UU., Lo que le proporcionará un rendimiento neto de ~ 2.4%.

Si puede encontrar tales escenarios, entonces siga adelante y use la deuda para invertir, pero definitivamente no en el mercado de valores.

Answer 2

Como inversor personal? Realmente no necesita libros: su corredor puede proporcionarle esos servicios o puede recurrir a sus otras líneas de crédito (CC, hipotecas, préstamos, etc.) y utilizar el efectivo para invertir en acciones.

Lo que importa es su estrategia de inversión: debe alinearse oportunamente con su deuda: el uso de la deuda a corto plazo para invertir en acciones de valor puede llevarlo a la bancarrota (la liquidez lo mata rápidamente). También sería cuidadoso con respecto a las tasas de interés (subiendo) que afectarán (parte de) su desempeño. También debe tener en cuenta que su perfil de riesgo cambiará, lo que tendrá cierto impacto en la medición del rendimiento real (rendimiento por unidad de riesgo).

Sugeriría hacer una búsqueda rápida de ventas en corto y comprar en margen e ir desde allí, si esto es lo que está buscando.

Answer 3

https://www.amazon.com/Lifecycle …

Pensé que este libro hizo un excelente trabajo al explicar cómo y por qué debería pedir prestado para invertir.

La idea principal es diversificar a través del tiempo al tener más dinero en el mercado temprano.

¡Lo estoy haciendo!

Answer 4

Probablemente no le guste mi respuesta, y probablemente habrá personas con respuestas a lo largo de la línea que está buscando, pero aquí va: hágalo como desee …

No conozco ninguno de esos libros, pero he visto este enfoque utilizado en la vida real por varias personas que conozco bien personalmente; de hecho, cuatro de estas personas eran asesores financieros experimentados y uno incluso era gerente de sucursal de una gran empresa que ofrecía asesoramiento financiero al público en general. Tomaron préstamos a bajo interés para financiar sus compras de inversión, pero en todos estos casos el enfoque fracasó y perdieron mucho dinero. Las inversiones perdieron dinero o no lograron obtener los rendimientos deseados lo suficientemente rápido como para compensar el costo de financiamiento de la deuda.

Estoy seguro de que habrá muchos que estarán en desacuerdo conmigo y proporcionarán buenos argumentos teóricos sobre por qué esto funcionará para usted, pero personalmente nunca lo he visto funcionar, incluso cuando lo intentaron profesionales experimentados, y he estado invirtiendo / negociando en los mercados. por 30 años

Sin embargo, para ser justos, estos eran asesores financieros a nivel minorista, por lo que no estaban cubriendo sus posiciones de ninguna manera (monedas, opciones, permutas financieras, etc.). Por lo tanto, puede ser posible, pero creo que solo a nivel institucional. Como no conozco su nivel de conocimiento, experiencia y pericia en el comercio / inversión / cobertura … Recomiendo encarecidamente que evite este enfoque. De esa manera al menos puedes dormir por la noche. Todo lo mejor para ti sea cual sea el camino que elijas tomar.

Answer 5

Si va a utilizar DEUDA para invertir, es mejor que sepa muy bien lo que está haciendo. Incluso los profesionales tienen problemas para operar con margen y se meten en problemas. Puede ser una forma rápida de obtener ganancias, pero también puede destruir su bankroll. Si está buscando apalancamiento, sugiero operar con opciones cubiertas. Al menos conoce su exposición al riesgo máximo.

¡Buena suerte!

Answer 6

No conozco ningún libro al respecto, pero lo intenté.

No … no funcionó muy bien para mí.

Me hizo más difícil concentrarme en el comercio, porque seguía recordando el préstamo / deuda y tenía un efecto muy molesto.

Se me ocurrió que pedir prestado dinero y ponerlo en una cuenta ROTH libre de impuestos podría presentar algunas ventajas interesantes.

Answer 7

Puede utilizar la deuda para invertir en los mercados de dos maneras:

Obtenga un préstamo contra cualquier activo, préstamo u hogar.

Juegue con margen, pregúntele a su corredor.